Ofi Invest Alpha Yield - FR0013305208

Note Morningstar :

Date de création
2018
Encours
633,04 M€
Gérants
Karine PETITJEANAlban TOURRADE

Performances

2026 (YTD) 2025 2024
-1.31 % 3.48 % 9.19 %
1 an 3 ans 5 ans
-1.12 % 5.48 % 1.96 %
Société de gestion
Ofi Invest Asset Management
Catégorie du fonds
Obligations

Commentaire du mois de Août 2026

Le marché du crédit euro a affiché des performances contrastées entre Investment Grade et High Yield sur le mois d'août, avec une performance négative pour les notations les plus solides (ER00 index : -0.48%) et une performance positive pour le haut rendement (HE00 index : +0.21%). Alors que les primes de risque sont restées résilientes pour l'ensemble du crédit, voire même se sont resserrées pour le haut rendement et, que le portage a contribué positivement, les taux ont continué leur montée, finissant le mois à 3,32% sur le Bund (+12 pb en août, +46 pb depuis début juillet). Sur les dernières semaines, la forte hausse des taux a sanctionné à la fois le risque inflationniste lié à la remontée du prix du pétrole et les tensions sur les finances publiques, tensions qui impliquent des besoins d'emprunt élevés à un moment où les besoins en capitaux sont également forts par ailleurs, notamment dans l'IA et le financement de la transition écologique. Côté banques centrales, le marché attend ainsi désormais deux hausses de la BCE pour cette fin d'année, lors de ses réunions de septembre et décembre. Dans ce contexte, le marché Investment grade présentant une sensibilité taux plus élevée que le High Yield a donc été mécaniquement plus affecté sur le mois.

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Risque et frais

Risque du fonds (SRI)
1 2 3 4 5 6 7
Volatilité (12 mois)
3.79 %
Perte maximale (12 mois)
-2.52 %
Frais courants
1.12 %

Documents

Les données affichées sont mises à jour depuis un flux

Allocation d'actifs au 31/03/2026

Obligations 91.33 %

Actions 0 %

Cash 7.22 %

Autre 0.02 %

Distribution

Éligibilité Assureurs

Abeille vie, Cardif, Generali Patrimoine, Swiss Life, AXA Thema

Contacts commerciaux

Saïd AHMED-BELBACHIR

06 76 40 68 44

Guillaume TAEK

06 79 64 57 83

Mathieu CAILLIER

01 40 68 12 11

Performances

Ofi Invest Alpha Yield - FR0013305208

Données Morningstar au 20/10/2026

Calendaires

Glissantes

Performances glissantes annualisées


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